由于资金对于细分赛道ETF的需求愈发凸显,公募行业近年来相当重视这类ETF的布局,越来越多的基金公司正参与进来。数据显示,今年以来,ETF的发行规模已超过了800亿元,其中绝大多数为行业或主题型ETF。不仅如此,数据显示,按照最新净值计算,经过近一年跌宕起伏的市场洗礼,144只可统计的基金中基金(FOF)全部取得正收益。另外,截至6月23日,6月以来,权益类基金共计成立规模逾1,413亿元,较4月、5月大幅增加。总体来看,二季度以来,权益类新基金成立规模总额已达3,206亿元。且不仅基民的投资热情逐步走高,6月以来公募基金仓位也显著回升。
回顾新基发行火爆的6月21日,招商基金管理有限公司(以下简称“招商基金”)推出了一只混合型基金,西藏东财基金管理有限公司(以下简称“东财基金”)则发行了一只股票指数型基金。
一、基金行业动态
1、公募围绕ESG主题积极布局,泛ESG产品一季度净值规模合计超千亿元
在中国提出力争“2030年前实现碳达峰,2060年前实现碳中和”的大蓝图下,综合考量环境(environment)、社会(social)、公司治理(governance)三个可持续发展维度的ESG投资也迎来发展新机遇。今年以来,包括银行理财子公司、公募基金在内的众多投资机构都围绕ESG主题积极布局。本月,浦银安盛中证ESG120策略ETF、招商沪深300ESG基准ETF、富国沪深300ESG基准ETF等三只纯ESG基金正在发行中,国金ESG持续增长A/C也将于28日开始发行。此外,还有多只ESG产品正在排队等待审批。
数据显示,涉及新能源、环保、低碳等关键词的泛ESG产品数量已超百只,截至一季度末的净值规模超千亿元。其中,纯ESG产品有十多只,包括易方达ESG责任投资、南方ESG主题、大摩ESG量化先行、浦银安盛ESG责任投资等。从已发行的产品来看,各家跟踪标的各有不同,但目前都取得了不错的业绩表现。纯ESG产品中,如易方达ESG责任投资、南方ESG主题近一年来回报率均在55%以上。
2、细分赛道ETF需求愈发凸显,基金公司竞争持续白热化
由于资金对于细分赛道ETF的需求愈发凸显,公募行业近年来相当重视这类ETF的布局,越来越多的基金公司正参与进来。数据显示,今年以来,ETF的发行规模已超过了800亿元,其中绝大多数为行业或主题型ETF。今年以来,ETF发行热度不退。截至6月24日,新成立的ETF合计128只,发行规模总计799.55亿元。再加上9只双创50ETF的发行成绩,ETF在今年上半年的发行规模预计将达到千亿元左右。
需要注意的是,公募行业对ETF的重视,演变成为各家基金公司之间的激烈争夺。从基金的平均发行规模来看,今年上半年单只ETF的平均发行规模为6亿元。这一指标在2018年、2019年、2020年分别为26亿元、19亿元、11.5亿元。
3、近一年全部取得正收益,FOF以稳健表现获市场认可
数据显示,按照最新净值计算,经过近一年跌宕起伏的市场洗礼,144只可统计的基金中基金(FOF)全部取得正收益。作为“买基金的基金经理”,FOF的基金经理们到底抓住了怎样的市场制胜秘籍,市场对此展开热议:FOF产品通过明确收益目标,运用投资组合,进行分散投资等实现了风险和收益之间的较好平衡,这是取得“全胜业绩”的关键。
数据显示,144只可统计的FOF(不同份额分别计算)近一年来全部取得正收益。其中,华夏聚丰稳健目标A、广发锐意进取三个月A、汇添富积极投资核心优势三个月持有期近一年的收益率分别达到37.2%、35.49%、33.22%,在同类产品之中表现突出。FOF产品也以其稳健的表现逐渐得到投资者的认可。截至6月24日,今年以来共有14只FOF产品成立,合计规模达244.37亿元,已接近去年全年FOF产品309.94亿元成立规模的八成。
4、二季度半导体ETF涨幅惊人,近两百亿元资金却“边打边撤”
以6月23日的价格高点计算,二季度以来市场规模最大的五只半导体ETF涨幅惊人。国联安中证全指半导体产品与设备ETF上涨40.76%,鹏华国证半导体芯片ETF上涨35.32%,国泰CES半导体芯片行业ETF上涨35.23%,华夏国证半导体芯片ETF上涨34.53%,广发国证半导体芯片ETF上涨34.21%。半导体ETF涨幅惊人,源于半导体股的集体爆发。二季度,国证半导体芯片指数成分股普涨,全志科技上涨、士兰微上演翻番行情,北方华创、卓胜微、紫光国微等也涨幅不菲。
值得注意的是,在近期持续上涨的背后,近两百亿资金却正在撤退半导体ETF。二季度以来,科技类ETF持续出现资金大幅流出,涉及半导体、5G通信、光伏、新能源汽车相关ETF。数据显示,截至6月23日,以区间成交均价计算,A股ETF资金净流出达332.76亿元,其中,五只半导体ETF合计资金净流出199.6亿元。
5、4月以来权益新基成立规模超3,200亿元,次新基金建仓助推A股行情
近期发行市场呈现回暖态势。数据显示,截至6月23日,6月以来,权益类基金共计成立规模逾1,413亿元,较4月、5月大幅增加。总体来看,二季度以来,权益类新基金成立规模总额已达3,206亿元。不仅基民的投资热情逐步走高,6月以来公募基金仓位也显著回升。
据测算,截至6月18日,主动权益类基金整体仓位为82.66%,其中股票型基金仓位最高,平均值高达93.17%,偏股混合型基金平均仓位也接近九成,主动权益类基金的各大类别仓位均较6月初有所增加。从主动权益类次新基金的表现来看,部分基金产品建仓速度较快,成立仅两个月多,净值涨幅已超过10%。更多资金则伺机而动,有望给后续A股市场注入更多上涨动能。
二、基金公司动态
1、国联安基金旗下11只基金近两年净值翻番,科技主题产品业绩表现突出
截至2021年6月22日的近两年时间里,国联安基金旗下11只基金实现了净值翻番,以国联安优选行业、科技动力、半导体ETF为代表的科技主题基金业绩表现尤其突出。在11只业绩翻倍基中,国联安优选行业同期实现了169.53%的回报,拉长时间来看,该基金成立以来累计收益达到了349.77%,年化收益16.06%。
出色的业绩源于有效的投资方法,国联安优选行业由业内有名的“TMT猎手”、国联安基金权益投资部总监潘明管理,聚焦真正深刻影响经济发展的科技大赛道,优选景气行业中具有高成长性的企业。比如在今年一季度,该基金就增配了汽车图像传感器芯片、智能汽车软件、半导体测试设备和新兴市场手机品牌等赛道的龙头企业,并跑赢了中信TMT指数。
2、景顺长城优信增利债基年内第二次分红,A份额可供分配利润达4.23亿元
6月24日,景顺长城优信增利债券型证券投资基金(下称“景顺长城优信增利债基”)发布公告称,以6月22日为基准日,进行年内第二次分红。
公告显示,截至基准日,景顺长城优信增利债基A份额的净值为1.1735元,可供分配利润达4.23亿元,分红方案为0.52元/10份基金份额。景顺长城优信增利债基成立于2012年3月,截至2021年一季度末A份额的规模为12.6亿元。截至目前该基金A份额成立以来的回报率超过50%。
3、捕捉新一轮科技成长行情,东方阿尔法产业先锋混合基金6月28日发售
随着科技行情逐渐回归,公募基金布局也在持续加码。为捕捉新一轮科技成长行情,由东方阿尔法基金投资副总监、研究部总监唐雷掌舵的新基金东方阿尔法产业先锋混合基金,将于6月28日至7月16日公开发售。
唐雷表示,东方阿尔法产业先锋混合基金主攻科技成长行情,尤其是会聚焦到新能源行业里,未来趋势发展最好的公司。目前来看,新能源赛道的成长确定性,会比其他行业要更高些。“电动汽车产业趋势爆发,渗透率进入快速提升阶段,行业进入高速成长期,未来5年复合40%以上的销量增速。其中,中国企业在中游和上游环节具有领先竞争优势,有望充分受益于电动化浪潮,而受益程度最大的,是细分行业格局稳定的龙头公司,有着很大的投资机会。”
4、一季度企业年金成绩单公布,工银瑞信基金两项指标齐居基金行业第一
近日,人力资源和社会保障部发布了《2021年1季度全国企业年金基金业务数据摘要》,截至一季度末,全国企业年金管理规模达2.32万亿元,规模突破历史新高。作为养老金投资管理的重要力量,公募基金企业年金管理规模整体实现稳健增长管理规模逾8,000亿元,占比约35%。工银瑞信基金、华夏基金、易方达基金稳居“千亿”管理人之列。
其中,工银瑞信基金管理企业年金组合214个,组合资产金额达1,658.39亿元,两项指标均居基金行业第一,自2019年以来,年金管理规模连续两年在公募基金公司中排名首位。值得一提的是,根据此前中国基金业协会发布的数据,工银瑞信基金包括企业年金、社保基金、基本养老金和职业年金(不含境外机构委托管理的养老金)在内的养老金管理规模连续12个季度全行业排名第一。
5、A+H股双线布局挖掘投资机会,金鹰产业升级混合基金7月1日发行
近期市场情绪转暖,基金公司也抓紧时间窗口密集推出新产品。今年以来,截至6月19日,新成立基金已突破1.5万亿份,创下历史同期新高。在发行新品热度高涨的背景下,金鹰基金拟于7月1日起发行金鹰产业升级混合基金,争取在三季度新基金发行中占得先机。
据了解,金鹰产业升级混合基金将通过重点布局战略新兴产业,分享经济转型背景下产业升级的投资机会,同时通过A+H股的双线布局,积极挖掘不同市场的投资机会。资料显示,拟任基金经理陈立具有14年证券从业经验,在投资中形成了稳定的投资风格,善于从中观入手,把配置重点放在行业层面,以对行业和个股基本面的深入研究为前提,顺应产业发展趋势,捕获行业投资机会。个股选择上,陈立则重点通过分析行业成长空间、行业与公司的盈利模式、企业战略及其实施路径和企业相对安全边际四个维度,精选优质个股进行前瞻性投资布局。
三、新基金发行
1、章鸽武任职2只基金近1年涨幅“掉队”,招商基金为其推出新混基
6月21日,招商基金推出了一只混合型基金,为招商惠润一年定期开放混合型发起式管理人中管理人证券投资基金(MOM)(以下简称“招商惠润一年定开混合发起式(MOM)A”),基金经理为章鸽武。
公开信息显示,招商惠润一年定开混合发起式(MOM)A以“在有效控制风险的前提下,通过系统分析优选差异化投资风格的投资顾问为特定资产单元提供投资建议等基金服务,力争实现基金资产的有效增值”为投资目标,投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(包括主板、中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票)、港股通标的股票、债券(包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、货币市场工具、同业存单、债券回购、资产支持证券、银行存款、股票期权、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
章鸽武,2006年加入招商基金,曾任职于机构理财部,产品研发部;2008年起在投资管理二部(原机构投资部)先后担任社保基金专员,研究员,助理投资经理,投资经理,2018年起任职于养老目标基金投资部,现任招商和悦稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金(FOF)、招商和悦均衡养老目标三年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)基金经理。
自2021年6月18日,章鸽武开始任职招商惠润一年定开混合发起式(MOM)A基金经理。截至2021年6月25日,章鸽武现任职1只混合型基金、2只混合-FOF型基金的基金经理。其中,章鸽武任职招商和悦稳健养老(FOF)A、招商和悦均衡养老三年(FOF)的基金经理至今均已超一年,截至2021年6月22日,上述两只产品近1年的阶段涨幅分别为9.79%、17.86%,均不敌同期同类平均涨幅29.05%。
2、东财基金推出新股票指数型基金,由姚楠燕和杨路炜搭档管理
6月21日,东财基金推出了一只股票指数型基金,为西藏东财国证龙头家电指数型发起式证券投资基金(以下简称“东财龙头家电指数A”),基金经理为姚楠燕和杨路炜。
公开信息显示,东财龙头家电指数A以“采用指数化投资策略,紧密跟踪标的指数,追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化,力争获取与标的指数表现相一致的长期投资收益”为投资目标,主要投资于标的指数成份股、备选成份股。为更好地实现投资目标,基金还可少量投资于其他股票(非标的指数成份股及其备选成份股,包括主板、创业板及其他经中国证监会核准上市或注册上市的股票、存托凭证)、债券(包括国债、金融债券、企业债券、公司债券、证券公司短期公司债券、政府支持债券、地方政府债券、可转换债券(包括分离交易可转债)、可交换债券、央行票据、中期票据、短期融资券、超短期融资券)、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款(包括定期存款、协议存款等)、货币市场工具、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
姚楠燕,自2013年8月始,先后在中欧国际工商学院、东财基金筹备组、东财基金担任金融学/会计学研究助理、筹备组成员、投资助理、基金经理助理兼研究员等职务;现任职西藏东财创业板指数型发起式证券投资基金基金经理,西藏东财上证50指数型发起式证券投资基金、西藏东财中证通信技术主题指数型发起式证券投资基金、西藏东财中证医药卫生指数型发起式证券投资基金等基金经理助理。
杨路炜,自2016年始,先后在兴业经济研究咨询股份有限公司、东财基金担任量化研究员,目前担任东财基金基金经理、量化研究员。
自2021年6月7日,姚楠燕和杨路炜起任东财龙头家电指数A基金经理。截至2021年6月25日,姚楠燕现在手9只股票指数型基金,除东财中证证券保险指数A、东财龙头家电指数A外,分别为东财创业板A,任职回报率为78.98%;东财新能源车A,任职回报率为28.08%;东财中证500A,任职回报率为6.04%;东财有色增强A,任职回报率为11.66%;东财高端制造增强A,任职回报率为8.61%;东财中证银行指数A,任职回报率为-2.99%;东财沪港深互联网指数A,任职回报率为-0.27%。
截至2021年6月25日,杨路炜共任职4只股票指数型基金的基金经理,除东财龙头家电指数A外,分别为东财有色增强A,任职回报率为11.66%;东财高端制造增强A,任职回报率为8.61%;东财中证银行指数A,任职回报率为-2.99%。
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