2024年是新能源车智能化的元年，也是消费者开始为车的智能化买单的一年，同样配置的两款车，如果一款车的智能化比另外一款车做得好，那么这款车应该会卖得更好。这是一个从0到10渗透率快速提升的过程，往往是这个行业投资最甜蜜的阶段。因此展望未来一两年，从行业景气度角度做梳理，汽车智能化是非常重要的投资机会。

除此之外，基于智能化的软件和硬件创新，在智能化车上新加载的零部件、算法、软件等也是相应的投资机会，都是从0到1或者从小市场迈向大市场的机会。

同时，2024年对于整车的机会也是重要的一年，未来汽车市场，中国2000多万辆新车中，可能有7、8成是自主品牌，同时有一部分整车能把车卖到全球，卖到东南亚，卖到欧美。自主品牌企业所面临的市场是从几百万辆往两到三千万辆走的行业，这个过程伴随着智能化，如果看整车的终局，中国会出现1家甚至3-5家能成为全球前10名的整车企业。

未来两三年，储能从景气度的角度来看表现较好，需求越来越刚需，但问题在于行业格局；锂电中的电池制造企业竞争剧烈，价格比拼之下，经过洗礼、竞争力突出的企业，位置得以巩固，在2024年有可能见到电池板块行业的拐点，以及中游部分材料领域行业的拐点，但2024年会不会出现还要观察整个行业的出清速度和状况。

整个狭义的新能源，其实还要关注新技术，2024年我们看到有一些产品创新、技术创新进入落地的时间节点，比如复合铜箔、锰铁锂电池、芳纶涂覆等等。这些从产业进度的角度来看，在2024年下半年落地的概率是比较大的，随着这些新技术落地，这些子行业就是从0到1的过程，这在狭义的新能源里面是更值得我们把握的投资机会。